投組績效追蹤

今日盤面

GARCH VT (SPY)

交易 SPY。用 GARCH 模型每日估計波動率，SPY = 12%÷預估波動率。需量化工具。日頻。

Risk Parity (SPY+GLD)

交易 SPY + GLD。按各自波動率倒數分配風險，整體控制在 12% 年化風險。需計算工具。日頻。

12/VIX (SPY)

交易 SPY（美股 ETF）。持倉 = 12 ÷ VIX。VIX=20 持 60%，VIX=30 持 40%。每天 1 分鐘。

50/50 SPY/GLD

交易 SPY（美股）+ GLD（黃金），各半。預算 = 12÷VIX，平分兩個 ETF。每天 2 分鐘。2026-03-16 以前的歷史權重為回填（回測結果），不是當時即時產生的交易紀錄；回填段用的公式與現行規則不同。

台灣 VT (0050.TW)

交易 0050.TW。持倉 = 8.63÷前日VIX。VIX=20 持 43%。台股版 12/VIX（已調整台股放大倍數）。日頻。

VIX+景氣領先 (0050.TW)

交易 0050.TW。景氣好（MoM>0）用 10÷VIX，景氣差用 6÷VIX。結合景氣領先指標 + VIX。日頻。

VIX 條件槓桿（日頻）

交易 SPY + GLD，各半，比例每日依當日 VIX 重算（12÷VIX÷2，VIX<15 融資加碼 1.5 倍）。需融資帳戶。⚠️ 觀察中：上架依據的回測以當日收盤 VIX 決定當日部位，不能作為驗證依據；現以上架後的實際紀錄觀察。

台股混合槓桿

交易 0050.TW。每月算比例（8.63÷VIX），每天查兩條件（0050波動率<20% + VIX排名低於30%）滿足則信用加碼1.5倍。需信用帳戶。

保守型 VT（Piecewise）

交易 SPY + GLD，各半。VIX<12 全倉，12-20 按公式減碼，>20 全現金。⚠️ 觀察中：上架依據的回測以當日收盤 VIX 決定當日部位，不能作為驗證依據；現以上架後的實際紀錄觀察。

恐慌加碼定期定額

定期定額買 SPY 或任何 ETF。VIX>25 月投 1.5 倍，VIX<15 月投 0.5 倍。同預算更低成本。

自適應三階 VT

交易 SPY（美股）+ GLD（黃金），各半。VIX<15 融資加碼 1.5 倍，VIX 15-20 標準配置，VIX>20 全部賣出持現金。每天查 VIX 一次。⚠️ 觀察中：上架依據的回測以當日收盤 VIX 決定當日部位，不能作為驗證依據；現以上架後的實際紀錄觀察。